突然上演天地板：暴跌15.8%惨亏背后，极端行情还会不会重演？

今儿个A股又出了件让散户揪心的事：建设工业下午2点43分还死死封在涨停板，12万手买单看着稳如泰山，结果三分钟后就被2.3万手卖单砸开，紧接着8.7万手卖单直接把股价摁在跌停板上。那些在涨停价冲进去的人，瞬间亏了15.8%，相当于一天吃俩跌停，这钱亏得比割肉还疼。

作为在股市摸爬十几年的老股民，我见多了涨跌，但今年这种“天地板”行情越来越多，11月以来20个交易日，32只高位股玩起了“过山车”，17只直接上演天地板或地天板。今儿我就用大白话跟大伙掰扯掰扯，这天地板到底是咋来的，为啥总让散户吃亏，以后这种极端行情还会不会有，咱们普通股民该咋躲坑。

一、今年的天地板有多疯狂？数据告诉你真相

我翻了下今年的交易数据，光“天地板”就出现了23次，平均一次振幅20%；更离谱的“天地天板”也有7次，振幅能到40%，相当于股价一天内从涨停到跌停再到涨停，心脏不好的根本扛不住。

就说浪莎股份吧，5月23日那回，集合竞价时涨停板上挂着22万手买单，快6个亿的资金，散户都以为又是一字板稳了。结果开盘瞬间，主力把买单全撤了，只用5000手就砸开涨停，股价从27.20元直接跌到跌停，追高的人开盘就被套，连跑的机会都没有。

ST股更是重灾区，ST绿康前阵子刚玩了次天地板，它前三季度营收跌了20%，还亏了8000多万，股价涨全靠炒概念，根本没业绩撑着。还有ST新华锦，涨停板只待了16分钟就跳水，散户刚冲进去，转眼就被埋了。

更要命的是量化资金也掺和进来了，现在“涨停打板”的量化程序触发频率创了历史新高。机器没感情，只会按指令操作，看到封单不够就直接砸盘，几分钟就能把股价从涨停干到跌停，散户根本反应不过来。我观察到一个规律，要是某只股突然出现999手以上的大单，又瞬间撤单，那大概率是量化在诱多，接下来准没好事。

二、天地板的猫腻：游资+量化的收割套路，专坑散户

很多散户觉得天地板是市场突然变脸，其实都是游资提前设计好的套路，再加上量化推波助澜，就是冲着散户的钱来的。我给大伙拆解下他们的操作步骤，看完你就知道为啥总被割了：

1. 先造噱头，勾你上钩

游资先在股吧、社交平台放风，说某只股要重组、有资产注入，甚至编些“小作文”制造利好。这些消息半真半假，就抓着散户想赚快钱的心理，先让一部分人动心，提前进场。

2. 连续拉板，吊你胃口

接着游资用少量资金拉涨停，还故意搞成“一字板”，让散户买不进去。越买不到，散户越觉得这股好，心里就越着急，总想着“只要能买到，就能赚大钱”，这就中了游资的圈套。

3. 开闸诱多，趁机出货

等股价涨到第6个涨停左右，游资会在涨停板挂巨量买单，假装大家都抢着买。等散户疯狂挂单追入时，他们突然把买单全撤了，反手用大单砸盘，股价直接从涨停往跌停冲。

4. 量化补刀，加速崩盘

这时候量化程序也来凑热闹，看到股价跌穿支撑位，立马触发止损指令，大量卖单砸出来，股价跌得更快。散户想卖都卖不出去，只能眼睁睁看着亏损扩大。

我统计过，单日亏5%以上的散户里，83%的人会当天加仓想摊成本，结果二次亏损的概率高达74%。看到涨就追，看到跌就慌，散户这毛病，正好被游资拿捏得死死的。

三、哪些股容易踩雷？这三类股千万别碰

不是所有股都会出天地板，我总结了下，今年出问题的股都集中在这三类，大伙看到了赶紧绕着走：

1. 连续涨停的高位股

数据摆在这，追连续6个涨停的股，未来一个月下跌概率达66.7%。连续涨停的股尤其是一字板，里面藏着大量获利盘，主力赚够了就会砸盘，一砸就是天地板。浪莎股份暴跌前连拉4个涨停，就是典型的例子。

2. ST股和*ST股

这类股本身业绩烂，要么亏损要么有退市风险，股价涨全靠炒概念，没一点基本面支撑。今年天地板里30%都是ST股，涨得快跌得更狠，散户进去就是送钱。

3. 大股东、高管减持的股

要是某只股的大股东或高管在偷偷减持，那绝对是危险信号，说明连内部人都不看好这股了。浪莎股份出天地板前72天，大股东和高管就减持套现了400多万，他们早跑了，留散户在里面接盘。

还有些盘面细节也得注意，比如尾盘突然被拉涨停，第二天却高开低走；涨停板的买单忽多忽少，频繁撤单再挂单，这些都是游资要收割的信号，看到了赶紧跑。

四、极端行情还会来吗？我说说自己的判断

很多朋友问我，以后还会不会有这种天地板？我实话实说，会，但会越来越少。

从监管层面看，今年监管层管得特别严，交易所给异动股建了预警库，连续涨停的股会被重点监控，游资敢乱炒作，轻则被约谈，重则账户被冻结。针对量化交易也出了新规，要求报备策略、限制高频交易，那些诱多撤单的量化行为也被严打，这能少不少极端行情。

从市场层面看，现在散户也越来越理性了。我做了个小调查，62%的散户说不会追连续涨停的股，比去年多了28个百分点，更多人开始看公司业绩，不再瞎炒概念。散户理性了，游资想割韭菜也没那么容易了。

不过游资的套路会不断升级，量化的技术也会更新，短期内天地板肯定还会有，但频率会降下来，杀伤力也会小很多。

五、散户避坑技巧：做好这三点，不被天地板收割

咱普通股民不用怕，只要做好这三点，就能大概率躲开天地板的坑，守好自己的钱袋子：

1. 别追高！连续涨停的股再诱人也不碰

我炒股这么多年，见过太多追高亏惨的散户。连续涨停的股看着赚钱效应强，实则风险比收益大得多，咱别想着赚快钱，宁愿错过也别做错。

2. 看基本面！选有业绩支撑的股

股价最终还是靠业绩撑着，那些业绩稳定增长、估值合理的股，就算跌也是小跌，不会出天地板。咱多看看公司财报，别被那些没业绩的概念股忽悠了。

3. 控仓位！设置止盈止损线

千万别满仓干，我一般把仓位控制在5成以下，留着钱应对波动。还要设好止盈止损，比如亏5%就果断卖，别抱着侥幸心理，不然亏得更多。

另外，千万别借钱炒股、抵押房子炒股，我见过有人这么干，遇上天地板直接亏到倾家荡产，真的不值当。

股市里从来没有稳赚不赔的买卖，天地板这种极端行情，既是对市场的考验，也是对咱们散户心态的考验。咱别想着一夜暴富，踏踏实实研究公司，理性操作，才能在股市里长久待下去。

最后我想问问大伙：你在炒股时遇到过天地板吗？当时是咋应对的？你还有啥避坑的好办法？ 欢迎在评论区聊聊，也别忘了点个关注➕